Analýza trhu odvetvia lítiových batérií elektrického náradia

Thelítiová batériapoužívané v elektrickom náradí je acylindrické lítiumbatérie.Batérie do elektrického náradia sa používajú najmä ovysokovýkonné batérie.Podľa aplikačného scenára kapacita batérie pokrýva 1Ah-4Ah, z čoho 1Ah-3Ah je hlavne18650a hlavne 4Ah21700.Požiadavky na napájanie sa pohybujú od 10A do 30A a cyklus nepretržitého vybíjania je 600-krát.

Podľa vedúceho inštitútu pre výskum priemyslu je odhadovaný trhový priestor v roku 2020 15 miliárd juanov a budúci trhový priestor je približne 22 miliárd juanov.Bežná cena singlubatériepre elektrické náradie je asi 11-16 juanov.Za predpokladu, že priemerná jednotková cena je 13 juanov za batériu, odhaduje sa, že objem predaja v roku 2020 bude približne 1,16 miliardy a trhový priestor v roku 2020 bude asi 15 miliárd juanov a očakáva sa, že miera rastu bude 10 %. .Trhový priestor v roku 2024 je asi 22 miliárd juanov.

Miera prieniku akumulátorového elektrického náradia v súčasnosti presahuje 50 %.Lítiová batérianáklady predstavujú 20%-30%.Na základe tohto hrubého výpočtu bude do roku 2024 svetlítiová batériatrh dosiahne najmenej 29,53 miliárd - 44,3 miliárd juanov.

Kombináciou dvoch vyššie uvedených metód odhadu veľkosť trhulítiové batérie pre elektrické náradieje okolo 20 až 30 miliárd.Je vidieť, že v porovnaní s napájacími lítiovými batériami pre elektromobily je na trhu priestor prelítiové batériepre elektrické náradie je relatívne malý.

V roku 2019 celosvetová produkcia oelektrické náradie s lítiovou batérioupresiahol 240 miliónov kusov.Bývalýbatérie elektrického náradiasa každý rok odošle približne 1,1 miliardy kusov.

Kapacita ajeden článok batériesa pohybuje od 5 do 9 Wh, z ktorých väčšina je 7,2 Wh.Dá sa odhadnúť, že súčasný inštalovaný výkon obatérie elektrického náradiaje asi 8-9 Gwh.Vedúci priemyselný výskumný ústav očakáva, že inštalovaná kapacita v roku 2020 bude blízko 10 Gwh.

Proti prúdu sú materiály pre kladné elektródy, materiály pre záporné elektródy, elektrolyty, separátory atď. Dodávatelia zahŕňajú Tianli Lithium Energy, Beterui atď.

Od začiatku januára 2021 v dôsledku zvýšenia cien surovín mnohévalcová batériatovárne ako Tianpeng a Penghui začali zvyšovať ceny.Je to vidieťlítiová batériaspoločnosti majú určité možnosti prenosu nákladov.
Po prúde sú spoločnosti s elektrickým náradím, ako sú: Innovation Technology Industry, Hitachi, japonský Panasonic, METABO, Hilti, Ruiqi, Yexing Technology, Nanjing Deshuo, Bosch, Makita, Schneider, Stanley Black & Decker atď. relatívne koncentrované.Prvým stupňom sú TTI Innovation and Technology Industry, Stanley Black & Decker a Bosch.V roku 2018 je trhový podiel týchto troch spoločností približne 18-19% a CR3 je približne 55%.Výrobky elektrického náradia možno rozdeliť na profesionálne a spotrebiteľské.Čo sa týka koncového dopytu po elektrickom náradí, komerčné budovy predstavovali 15,94 %, priemyselné budovy tvorili 13,98 %, dekorácie a inžinierstvo tvorili 9,02 % a obytné budovy tvorili 15,94 %.8,13 %, strojárstvo predstavovalo 3,01 %, päť druhov dopytu predstavovalo spolu 50,08 % a nadväzujúci dopyt súvisiaci so stavebníctvom predstavoval viac ako polovicu.Je zrejmé, že konštrukcia je najdôležitejšou oblasťou použitia terminálov a zdrojom dopytu na trhu s elektrickým náradím.

Okrem toho je Severná Amerika regiónom s najväčším dopytom po elektrickom náradí, čo predstavuje 34 % predaja na celosvetovom trhu s elektrickým náradím, európsky trh 30 % a Európa a Spojené štáty americké spolu 64 %.Sú to dva najdôležitejšie trhy s elektrickým náradím na svete.Európsky a americký trh majú najväčší podiel na trhu s elektrickým náradím na svete z dôvodu ich vyššej obytnej plochy na obyvateľa a najvyššieho disponibilného príjmu na obyvateľa na svete.Väčšia obytná plocha na obyvateľa poskytla väčší priestor pre uplatnenie elektrického náradia a tiež podnietila dopyt po elektrickom náradí na európskom a americkom trhu.Vysoká úroveň disponibilného príjmu na obyvateľa znamená, že európski a americkí spotrebitelia majú silnú kúpnu silu a môžu si ich kúpiť.Vďaka ochote a kúpnej sile sa európsky a americký trh stal najväčším svetovým trhom s elektrickým náradím.

Hrubá zisková marža spoločností vyrábajúcich lítiové batérie elektrického náradia je viac ako 20% a čistá zisková marža je približne 10%.Majú typické atribúty výroby ťažkých aktív a vysokých fixných aktív.V porovnaní s internetom, alkoholom, spotrebou a inými odvetviami je zarábanie peňazí ťažšie.

Konkurenčná krajina

Hlavnými dodávateľmibatérie elektrického náradiasú japonské a kórejské spoločnosti.V roku 2018 Samsung SDI, LG Chem a Murata spolu predstavovali približne 75 % trhu.Medzi nimi je absolútnym lídrom Samsung SDI, ktorý predstavuje 45 % podielu na globálnom trhu.

Spomedzi nich sa tržby Samsungu SDI v malých lítiových batériách pohybujú okolo 6 miliárd.

Podľa údajov Výskumného inštitútu pokročilého priemyslu zLítiová batéria(GGII), domáce elektrické náradielítiová batériaprepravy v roku 2019 boli 5,4 GWh, čo je medziročný nárast o 54,8 %.Medzi nimi Tianpeng Power (dcérska spoločnosť Blue Lithium Core (SZ:002245)), Yiwei Lithium Energy a Haisida sa umiestnili v prvej trojke.

Medzi ďalšie domáce spoločnosti patria: Penghui Energy, Changhong Energy, Del Neng, Hooneng Co., Ltd., Ousai Energy, Tianhong Lithium Battery,

Shandong Weida (002026), Hanchuan Intelligent, Kane, Ďaleký východ, Guoxuan Hi-Tech, Lishen Battery atď.

Kľúčové prvky súťaže

Keďže koncentrácia priemyslu elektrického náradia sa neustále zvyšuje, je veľmi dôležité prelítiová batéria elektrického náradiaspoločnostiam vstúpiť do dodávateľského reťazca niekoľkých najvýznamnejších veľkých zákazníkov.Požiadavky veľkých zákazníkov nalítiové batériesú: vysoká spoľahlivosť, nízke náklady a dostatočná výrobná kapacita.

Technicky vzaté, Blue Lithium Core, Yiwei Lithium Energy, Haistar, Penghui Energy a Changhong Energy môžu všetky splniť požiadavky veľkých zákazníkov, takže kľúčom je mierka.Iba veľké podniky môžu zaručiť výrobnú kapacitu hlavných zákazníkov, pokračovať v amortizácii nákladov, dosahovať vyššie zisky a potom investovať do vyššieho výskumu a vývoja, aby neustále uspokojovali nové potreby veľkých zákazníkov.

Rozsah výroby lítiovej energie Yiwei je 900 000 kusov za deň, lítiové jadro Azure je 800 000 a energie Changhong 400 000.Výrobné linky sa dovážajú z Japonska a Južnej Kórey, najmä z Južnej Kórey.

Úroveň automatizácie výrobnej linky musí byť vysoká, aby bola konzistentnosť kvality produktov vysoká, aby mohla vstúpiť do dodávateľského reťazca veľkých zákazníkov.

Po potvrdení dodávateľského vzťahu sa zmeny v krátkodobom horizonte nerobia ľahko alítiová batériaspoločnosti vstupujúce do jeho dodávateľského reťazca si po určitú dobu udržia stabilný podiel na trhu.Zoberme si TTI ako príklad, jeho výber dodávateľov musí prejsť 230 auditmi, ktoré trvali takmer 2 roky.Všetci noví dodávatelia musia byť preverení podľa environmentálnych a sociálnych noriem a musia sa zabezpečiť, aby sa nezistili žiadne závažné porušenia.

Preto domácilítiová batéria elektrického náradiaspoločnosti zúfalo rozširujú svoju výrobnú kapacitu a rozsah a vstupujú do dodávateľských reťazcov veľkých zákazníkov, akými sú Black & Decker a TTI.

Ovládače výkonu

Výmena elektrického náradia je pomerne častá a je dopyt po výmene na sklade.

Zvýšenie životnosti batérie niektorých elektrických nástrojov zvýšilo početbatérie, postupne sa vyvíja z 3 strún na 6-10 strún.

Miera prieniku akumulátorového elektrického náradia sa neustále zvyšuje.

V porovnaní s akumulátorovým elektrickým náradím má akumulátorové elektrické náradie zjavné výhody: 1) Flexibilné a prenosné.Keďže akumulátorové elektrické náradie nemá žiadne káble a nie je potrebné sa spoliehať na pomocné napájacie zdroje, akumulátorové náradie poskytuje väčšiu flexibilitu a prenosnosť;2) Bezpečnosť pri práci na viacerých projektoch alebo v malých priestoroch, akumulátorové náradie umožňuje používateľom voľný pohyb bez zakopnutia alebo zamotania drôtov.Najmä pre firmy alebo dodávateľov, ktorí potrebujú často chodiť po stavenisku, sú otázky bezpečnosti veľmi dôležité;3) Ľahko skladovateľné, akumulátorové elektrické náradie sa zvyčajne skladuje ľahšie ako drôtové náradie, akumulátorové vŕtačky, píly a kladivá možno umiestniť V zásuvkách a poličkách sú zvyčajne samostatné úložné nádoby na skladovanie náradia a ich pripojených batérií;4) Hluk je malý, znečistenie je menšie a pracovný čas je dlhší.

V roku 2018 bola miera penetrácie elektrického náradia akumulátorom 38 % a rozsah bol 17,1 miliardy USD;v roku 2019 to bolo 40 % a rozsah bol 18,4 miliardy USD.S pokrokom v technológii batérií a motorov a poklesom nákladov si budúca miera penetrácie akumulátorov zachová rýchly vzostupný trend, čo bude stimulovať dopyt spotrebiteľov po výmene, a vyššia priemerná cena akumulátorového elektrického náradia pomôže rozšíriť trh.

V porovnaní s celkovým elektrickým náradím je miera prieniku akumulátorov do veľkých elektrických zariadení stále relatívne nízka.V roku 2019 bola miera penetrácie veľkých elektrických zariadení bezdrôtovými zariadeniami iba 13 % a veľkosť trhu bola iba 4,366 miliardy amerických dolárov.Veľké elektrické zariadenia sú vo všeobecnosti väčšie a majú väčší výkon a zvyčajne majú svoj špecifický účel, ako sú plynové vysokotlakové čističe, rámové invertory, jazerné odmrazovače atď. veľké elektrické zariadenia: 1) Vyššie požiadavky na výstupný výkon batérie a hustotu energie, zložitejšie batériové systémy a prísnejšie záruky bezpečnosti, čo vedie k technickým ťažkostiam a technickým ťažkostiam pre bezšnúrové veľké elektrické zariadenia Náklady sú relatívne vysoké;2) Veľkí výrobcovia v súčasnosti nepovažujú akumulátorové veľkorozmerné elektrické zariadenia za stredobodom výskumu a vývoja.S energickým vývojom nových energetických vozidiel v posledných rokoch však technológia veľkokapacitných napájacích batérií urobila veľký pokrok a v budúcnosti stále existuje veľký priestor pre mieru penetrácie elektrických zariadení veľkého rozsahu.

Domáca substitúcia: Domáci výrobcovia majú značné cenové výhody.Na pozadí žiadnych výrazných rozdielov v technológii sa domáca substitúcia stala trendom.

V posledných rokoch domáce Yiwei Lithium Energy a Tianpeng vstúpili do dodávateľského reťazca prvotriednych značkových dodávateľov, ako sú TTI a Ba & Decker.Hlavnými dôvodmi sú 1) Na technickej úrovni nemajú domáci výrobcovia hláv ďaleko od Japonska a popredných spoločností v Južnej Kórei a elektrické náradie má špeciálne aplikačné scenáre., čo vedie k potrebe rýchleho nabíjania a rýchleho uvoľnenia, takževysokorýchlostné batériesú povinné.V minulosti mali japonské a kórejské spoločnosti určité výhody pri akumuláciivysokorýchlostné batérie.Keďže však domáce firmy v posledných rokoch prelomili úzke hrdlo 20A výbojového prúdu, technická úroveň bola splnená.S cieľom splniť základné potreby elektrického náradia vstúpilo elektrické náradie do štádia cenovej súťaže.

2) Domáce náklady sú výrazne nižšie ako náklady zahraničných výrobcov.Cenová výhoda pomôže domácim výrobcom pokračovať v ukoristení podielu Japonska a Južnej Kórey.Z cenovej stránky je cenové rozpätie produktov Tianpeng 8-13 juanov/kus, pričom cenové pásmo Samsung SDI je 11, -18 juanov/ks, čo zodpovedá porovnaniu produktov rovnakého typu, cena Tianpeng je o 20 % nižšia ako u Samsung SDI.

Popri TTI v súčasnosti zrýchľujú zavádzanie overovania a zavádzanie tzv.valcové batériev Číne.Na základe zrýchľujúceho sa pokroku domácich bunkových tovární v oblastivysokorýchlostné cylindrické článkya s komplexnými výhodami výkonu, rozsahu a nákladov sa výber elektrického dodávateľského reťazca tohto giganta jednoznačne obrátil na Čínu.

V roku 2020 je v dôsledku vplyvu nového typu koronavírusovej pneumónie kapacita výroby batérií v Japonsku a Južnej Kórei nedostatočná, čo vedie k nedostatkuvalcová lítium-iónová lítium-iónová batériatrhová ponuka a domáci návrat k normálnej produkcii skôr, výrobná kapacita môže nahradiť príslušnú medzeru a urýchliť proces domácej substitúcie.

Navyše, rozmach odvetvia elektrického náradia vysoko pozitívne koreluje s údajmi o bývaní v Severnej Amerike.Od začiatku roka 2019 je severoamerický trh s nehnuteľnosťami naďalej horúci a očakáva sa, že dopyt po elektrickom náradí v Severnej Amerike zostane vysoký aj v rokoch 2021-2022.Navyše, po sezónnom očistení v decembri 2020 je pomer zásob k predajom severoamerických maloobchodníkov iba 1,28, čo je menej ako historické bezpečnostné zásoby 1,3 – 1,5, čo otvorí dopyt po doplnení.

Trh s nehnuteľnosťami v USA sa nachádza v cykle boomu, ktorý bude poháňať dopyt po elektrickom náradí na severoamerickom trhu.Úrokové sadzby amerických hypoték na bývanie sú na historicky nízkej úrovni a boom na americkom trhu s nehnuteľnosťami bude pokračovať.Vezmite si ako príklad hypotekárny úver s fixnou úrokovou sadzbou na 30 rokov.V roku 2020 v dôsledku vplyvu novej epidémie koruny Federálny rezervný systém opakovane zaviedol uvoľnenú menovú politiku.Najnižšia hodnota 30-ročného hypotekárneho úveru s fixnou úrokovou sadzbou dosiahla 2,65 %, čo je rekordne minimum.Odhaduje sa, že počet novovybudovaných súkromných rezidencií v Spojených štátoch môže nakoniec presiahnuť 2,5 milióna, čo je rekord.

Konečný cyklus dopytu a zásob súvisiaci s nehnuteľnosťami rezonuje smerom nahor, čo výrazne povedie k dopytu po elektrickom náradí a spoločnosti vyrábajúce elektrické náradie budú mať z tohto cyklu veľký úžitok.Rast spoločností zaoberajúcich sa elektrickým náradím bude tiež silne stimulovať dodávateľské spoločnosti s lítiovými batériami.

Stručne povedané,lítiová batéria elektrického náradiaočakáva sa, že v nasledujúcich troch rokoch bude v prosperujúcom období a z domácej substitúcie budú ťažiť tí špičkoví domáci: Yiwei Lithium Energy, Azure Lithium Core, Haistar, Changhong Energy atď. Yiwei Lithium Energy a iné podniky s lítiovými batériami ako napr.napájacie batériemajú tiež dobré vyhliadky.Spoločnosť má výhody v oblasti technológií a rozsahu, silné strategické schopnosti orientované do budúcnosti a zrejmé konkurenčné výhody.Hoci sektor lítiových batérií rastie vysokou rýchlosťou, existujú aj LED diódy a kovy.Podnikanie v oblasti logistiky, podnikanie je pomerne zložité;Haistar ešte nebol zaradený;Energia Changhong je vo vybranej vrstve Novej tretej rady relatívne malá, ale rýchlo rástla;okrem obchodu s lítiovými batériami je viac ako polovica alkalických suchých batérií a rast je tiež dobrý., Pravdepodobnosť prevodu IPO v budúcnosti je veľmi vysoká.